Akumulace katastrof

Co je akumulace katastrof?

V pojišťovnictví se termínem „nahromadění katastrof“ rozumí souhrn pojistných událostí, které by bylo třeba uhradit, pokud by došlo k jedné nebo více katastrofám v celém regionu. V tomto smyslu je nahromadění katastrof typem odhadu potenciálních škod způsobených katastrofami, jako jsou zemětřesení nebo nepříznivé povětrnostní události.

Klíčové způsoby

Jak funguje akumulace katastrof

Základním obchodním modelem pojišťoven je vybírání pojistného od velkého počtu pojistníků, pokud je účtované pojistné dostatečně vysoké, aby podpořilo nároky, které budou proti těmto smlouvám pravděpodobně uplatněny. Pokud však nároky stoupnou nad jejich očekávanou výši, pojišťovna nemusí být schopna financovat nároky z dříve vybraného pojistného, což vede ke ztrátě a možné platební neschopnosti.

Tato základní výzva je obzvláště akutní při řešení katastrofických rizik, jako jsou zemětřesení nebo hurikány. Na rozdíl od většiny pojistných smluv, v nichž pravděpodobnost, že pojistník přihlásí pojistnou událost, není ovlivněna tím, zda tak učiní druhý nebo třetí pojistník, mohou být katastrofy pro pojistitele mnohem nebezpečnější. Je to proto, že jedna událost by potenciálně mohla postihnout pojistníky v celém regionu, což by vedlo ke kaskádě pojistných událostí všech najednou. Z pohledu pojišťovny se jedná o jakýsi „nejhorší scénář“, protože celková hodnota těchto pojistných událostí by mohla výrazně přesáhnout pojistné vybrané z těchto pojistek.

Za účelem řízení tohoto rizika pojišťovny sledují potenciální ztráty spojené s těmito typy katastrof a tyto odhady seskupují pro každý region nebo pro podnik jako celek. Pojišťovny tento průběžný součet označují jako svou katastrofickou akumulaci, protože se v podstatě jedná o akumulaci rizika, které představuje jakákoli potenciální katastrofa. Například poskytovatel pojištění domácnosti, který pojišťuje proti zemětřesením, by mohl sledovat svou katastrofickou akumulaci pro určitý stát nebo město, které je zvlášť náchylné k zemětřesením. V závislosti na úrovni zaznamenané katastrofické akumulace může pojišťovna potřebovat zvýšit pojistné nebo pořídit zajištění, aby mohla řídit své riziko.

Real-World Example of Catastrophe Accumulation

Pojišťovny vyhodnocují riziko spojené s uzavřením nové pojistky zkoumáním potenciální závažnosti a četnosti ztrát. Závažnost a četnost se bude lišit podle typu nebezpečí, řízení rizik a technik snižování, které pojištěný používá, a dalších faktorů, jako je zeměpisná poloha. Například pravděpodobnost, že se pojistka proti požáru dočká ztráty, závisí na tom, jak blízko jsou budovy, jak daleko je nejbližší hasičská stanice a jaká protipožární opatření má budova zavedena.

Po zvážení těchto faktorů by se pojišťovna mohla pokusit odhadnout svůj nejhorší scénář výpočtem své pravděpodobné maximální ztráty (PML). Pojišťovna, která je vystavena rizikům souvisejícím s požáry, by například mohla vytvořit tabulku, která modeluje roční souhrnnou PML pro požáry za období 100 let. Protože katastrofické události jsou ze své podstaty vzácné, může být zapotřebí dlouhých období, jako je toto, aby se zajistilo, že do datového souboru bude zahrnut dostatečně velký počet minulých událostí.